Trading System Performance Kennzahlen

Interpretation eines Strategie-Performance-Berichts Heutige Marktanalyseplattformen erlauben es Tradern, schnell eine Handelssystemleistung zu überprüfen und ihre Effizienz und Rentabilität zu bewerten. Diese Leistungsmesswerte werden typischerweise in einem Strategieleistungsbericht, einer Zusammenstellung von Daten basierend auf unterschiedlichen mathematischen Aspekten einer Systemleistung, angezeigt. Ob hypothetische Ergebnisse oder tatsächliche Handelsdaten, gibt es Hunderte von Performance-Metriken, die verwendet werden können, um ein Handelssystem zu bewerten. Trader oft eine Präferenz für die Metriken, die für ihre Trading-Stil nützlich sind. Während die Händler können natürlich auf eine Zahl gravitieren - insgesamt Reingewinn. Zum Beispiel - es ist wichtig, viele der Leistungsmesswerte zu verstehen und zu überprüfen, bevor Sie Entscheidungen über die potenzielle Rentabilität des Systems treffen. Zu wissen, was in einem Strategie-Performance-Bericht zu suchen, können Händler helfen, objektiv analysieren Systeme Stärken und Schwächen. (Vor dem Hintergrund unseres Trading Systems Tutorials.) Strategie Performance Reports Ein Strategie Performance Report ist eine objektive Bewertung einer Systemleistung. Eine Reihe von Handelsregeln kann auf historische Daten angewendet werden, um zu bestimmen, wie sie während des angegebenen Zeitraums durchgeführt worden wäre. Dies wird Backtesting genannt und ist ein wertvolles Werkzeug für Händler, die ein Handelssystem testen möchten, bevor es es auf den Markt bringt. Die meisten Marktanalyseplattformen ermöglichen Tradern, einen Strategieleistungsbericht während Backtesting zu schaffen. Händler können auch Strategie-Performance-Berichte für tatsächliche Handelsergebnisse. Abbildung 1 zeigt ein Beispiel für eine Leistungsübersicht aus einem Strategieleistungsbericht, der eine Vielzahl von Leistungsmetriken enthält. Die Metriken sind auf der linken Seite des Berichts aufgeführt, die entsprechenden Berechnungen finden Sie auf der rechten Seite, getrennt in Spalten von allen Trades, Long Trades und Short Trades. Abbildung 1 - Die Vorderseite eines Strategieleistungsberichts ist die Leistungsübersicht. Die in diesem Artikel identifizierten Kennzahlen werden unterstrichen. Zusätzlich zu der in Abbildung 1 dargestellten Leistungsübersicht können Strategieleistungsberichte auch Handelslisten, periodische Renditen und Leistungsdiagramme enthalten. Die Handelsliste gibt einen Bericht über die getätigten Geschäfte, einschließlich der Art des Handels (lang oder kurz), des Datums und der Uhrzeit, des Preises, des Nettogewinns, des kumulierten Gewinns und des prozentualen Gewinns. Die Handelsliste erlaubt den Händlern, genau zu sehen, was während jedes Handels geschah. Durch das Betrachten der periodischen Retouren für ein System können Trader die Performance in tägliche, wöchentliche, monatliche oder jährliche Segmente aufteilen. Dieser Abschnitt ist hilfreich bei der Ermittlung von Gewinnen oder Verlusten für einen bestimmten Zeitraum. Händler können schnell beurteilen, wie ein System auf einer täglichen, wöchentlichen, monatlichen oder jährlichen Basis. Es ist wichtig, sich daran zu erinnern, dass im Handel, die kumulative Gewinne (oder Verluste) von Bedeutung sind. Das Betrachten eines Handelstages oder einer Handelswoche ist nicht so bedeutend wie das Betrachten der monatlichen und jährlichen Daten. Eine der schnellsten Methoden zur Analyse des Strategieleistungsberichts ist das Leistungsdiagramm. Dies zeigt die Handelsdaten in einer Vielzahl von Wegen von einem Balkendiagramm, das einen monatlichen Nettogewinn, eine Eigenkapitalkurve zeigt. So oder so, die Performance-Grafik bietet eine visuelle Darstellung aller Trades in der Periode, so dass Händler schnell feststellen, ob ein System bis zu Standards durchführt. Abbildung 2 zeigt zwei Leistungsdiagramme: eine als Balkendiagramm des monatlichen Nettogewinns die andere als Eigenkapitalkurve. (Weitere Informationen finden Sie im Kapitel Charting Your Way to Better Returns.) Abbildung 2 - Jede Performance-Grafik repräsentiert die gleichen Handelsdaten in verschiedenen Formaten. Key Metrics Ein Strategie-Performance-Bericht kann eine enorme Menge an Informationen über eine Trading-System-Performance enthalten. Während alle Statistiken wichtig sind, ist es hilfreich, den ursprünglichen Umfang auf fünf Schlüsselperformance-Kennzahlen zu beschränken: Gesamtgewinn Profitfaktor Percent Profitables durchschnittliches Trade Net Profit Maximum Drawdown Diese fünf Metriken bieten einen guten Ausgangspunkt für das Testen eines potentiellen Handelssystems oder die Bewertung Ein Live-Handelssystem. Gesamt Nettogewinn Der Gesamtgewinn repräsentiert die untere Zeile eines Handelssystems über einen bestimmten Zeitraum. Diese Kennzahl wird berechnet, indem der Bruttoverlust aller verlierenden Trades (einschließlich Provisionen) vom Bruttogewinn aller Gewinntrades subtrahiert wird. In Abbildung 1 wird der Nettogewinn wie folgt berechnet: Während viele Händler den Gesamtgewinn als primäre Mittel zur Messung der Handelsleistung verwenden, kann die Metrik allein trügerisch sein. An sich kann diese Kennzahl nicht bestimmen, ob ein Handelssystem effizient arbeitet, noch kann es die Ergebnisse eines Handelssystems basierend auf der Höhe des anhaltenden Risikos normalisieren. Während sicherlich eine wertvolle Metrik, insgesamt Nettogewinn im Konzert mit anderen Performance-Metriken betrachtet werden sollte. Der Gewinnfaktor ist definiert als der Bruttogewinn dividiert durch den Bruttoverlust (einschließlich Provisionen) für die gesamte Handelsperiode. Diese Leistungsmetrik bezieht sich auf die Gewinnmenge pro Risikoeinheit, wobei Werte größer als eins ein rentables System angeben. Als Beispiel zeigt der in Abbildung 1 dargestellte Strategieleistungsbericht, dass das getestete Handelssystem einen Gewinnfaktor von 1,98 aufweist. Dies wird berechnet durch Division des Bruttogewinns durch den Bruttoschaden: Dies ist ein angemessener Gewinnfaktor und bedeutet, dass dieses System einen Gewinn erzielt. Wir alle wissen, dass nicht jeder Handel ein Gewinner sein wird und dass wir Verluste erleiden müssen. Die Profitfaktor-Metrik hilft Händler, zu analysieren, inwieweit Gewinne größer sind als Verluste. Die obige Gleichung zeigt den gleichen Rohertrag wie die erste Gleichung, ersetzt aber einen hypothetischen Wert für den Bruttoverlust. In diesem Fall ist der Bruttoverlust größer als der Bruttogewinn, was zu einem Gewinnfaktor von weniger als einem Ergebnis führt. Das wäre ein verlorenes System. Percent Profitable Der prozentuale Gewinn ist auch bekannt als die Wahrscheinlichkeit zu gewinnen. Diese Kennzahl wird berechnet, indem die Anzahl der Gewinntrades durch die Gesamtzahl der Trades für einen bestimmten Zeitraum dividiert wird. In dem in Figur 1 gezeigten Beispiel wird der prozentuale Gewinn wie folgt berechnet: Der ideale Wert für die prozentuale Rentabilität der Metrik hängt vom Stil des Traders ab. Trader, die in der Regel für größere Bewegungen, mit größeren Gewinnen gehen, benötigen nur einen niedrigen prozentualen gewinnbringenden Wert, um ein Gewinnsystem beizubehalten. Dies ist, weil die Gewinne, die gewinnen (die profitabel sind) sind in der Regel recht groß. Ein gutes Beispiel dafür ist der Trend nach den Händlern. So wenig wie 40 von Gewinnen konnten profitabel sein und noch ein sehr rentables System produzieren, weil die Handel, die gewinnen, dem Trend folgen und typischerweise große Gewinne erzielen. Die Trades, die nicht gewinnen, sind in der Regel für einen kleinen Verlust geschlossen. Intraday-Händler und insbesondere Scalper. Die schauen, um kleine Menge auf jedem möglichem Handel zu gewinnen, während das Risiko einer ähnlichen Menge eine höhere prozentige rentable Metrik erfordert, um ein gewinnendes System zu verursachen. Dies ist aufgrund der Tatsache, dass die Gewinne Trades neigen dazu, nahe an Wert für die verlierenden Trades, um voraus zu sein, muss es ein deutlich höherer prozentualer Gewinn sein. Mit anderen Worten, mehr Trades müssen Gewinner sein, da jeder Gewinn relativ klein ist. (Weitere Informationen finden Sie unter Scalping: Kleine schnelle Gewinne können addieren.) Durchschnittlicher Handelsgewinn Der durchschnittliche Handelsgewinn ist die Erwartung des Systems: er repräsentiert den durchschnittlichen Geldbetrag, der pro Trade gewonnen oder verloren gegangen ist. Der durchschnittliche Handelsgewinn wird berechnet, indem der Gesamtgewinn durch die Gesamtzahl der Geschäfte geteilt wird. In unserem Beispiel aus Abbildung 1 wird der durchschnittliche Handelsgewinn wie folgt berechnet: Mit anderen Worten, wir könnten erwarten, dass jeder Handel, der durch dieses System generiert wird, 452,79 betragen wird. Dies berücksichtigt sowohl Gewinn und Verlust Trades, da sie auf dem gesamten Nettogewinn basiert. Diese Zahl kann von aoutlier, ein einzelner Handel, der einen Gewinn (oder Verlust) viele Male größer als ein typischer Handel schrumpft. Ein Ausreißer kann unrealistische Ergebnisse durch Überfüllung des durchschnittlichen Handelsgewinns erzielen. Ein Ausreißer kann ein System deutlich mehr (oder weniger) rentabel machen, als es statistisch ist. Der Ausreißer kann entfernt werden, um eine genauere Auswertung zu ermöglichen. Wenn der Erfolg des Trading-Systems im Backtesting von einem Outlier abhängt, muss das System weiter verfeinert werden. Maximum Drawdown Die maximale Drawdown-Metrik bezieht sich auf den Worst-Case-Szenario für eine Handelsperiode. Es misst die größte Distanz oder Verlust, von einem früheren Equity Peak. Diese Metrik kann dazu beitragen, die Höhe des Risikos, die durch ein System entstehen, zu messen und festzustellen, ob ein System auf der Grundlage der Kontengröße praktisch ist. Wenn der größte Geldbetrag, den ein Händler riskieren will, geringer ist als der maximale Drawdown, ist das Handelssystem nicht für den Händler geeignet. Es sollte ein anderes System mit einem kleineren maximalen Drawdown entwickelt werden. Diese Metrik ist wichtig, weil sie eine Realitätsprüfung für Händler ist. Fast jeder Händler könnte eine Million Dollar - wenn sie zehn Millionen Risiko könnte. Die maximale Drawdown-Metrik muss im Einklang mit der Händler Risikobereitschaft und Trading-Konto Größe. (Weitere Informationen finden Sie unter Schützen Sie sich vor Marktverlust.) Die Performance-Berichte der Bottom Line-Strategie, ob sie auf historische oder live-Handelsergebnisse angewendet werden, können ein leistungsstarkes Instrument für die Unterstützung der Händler bei der Bewertung ihrer Handelssysteme sein. Während es einfach ist, die Aufmerksamkeit auf die untere Zeile zu zahlen. Oder der gesamte Nettogewinn - wir alle wollen wissen, wie viel Geld ein System macht - zusätzliche Performance-Metriken bieten eine umfassendere Sicht auf eine Systemleistung. (Um mehr zu erfahren, check out Erstellen Sie Ihre eigenen Trading-Strategien.) 7 Metriken, um Ihr Trading System 7 Metriken analysieren Ihr Trading System 7 Metriken, um Trading-Performance zu beurteilen und vor Ort Stärken und Schwächen in Ihrem Trading. 1. Gewinn-Verlust-Verhältnis Bei der Bewertung der Performance eines Handelssystems ist eine der ersten Statistiken, die Ihnen einen guten Hinweis auf die Handelbarkeit gibt, die Gewinn-Verlust-Ratio. Ganz einfach, dies ist das Verhältnis der durchschnittlichen gewinnenden Trades gegen den durchschnittlichen Verlust Trades genommen. Wenn dieses Verhältnis bedeutet, dass Sie im Durchschnitt mehr gewinnen als Sie verlieren, sind Sie auf dem richtigen Weg. Aber in dieser Statistik wird es nicht auf sich allein gestellt, weil es nicht die ganze Geschichte erzählt. Es doesn8217t betrachten die Größe Ihres Gewinns Trades im Vergleich zu der Größe Ihrer verlieren Trades. Denken Sie daran, die Schildkröten Ihre Win-to-Loss-Verhältnis war 40:60 oder weniger, aber sie waren immer noch enorm profitabel. 2. Durchschnittliche Gewinne und Verluste Zusätzlich zu der Gewinn-Verlust-Verhältnis, werden Sie sicherstellen wollen, dass der durchschnittliche Wert Ihrer Gewinn-Trades ist größer als der durchschnittliche Wert Ihrer verlieren. Sagen Sie Ihre Back-Tests bestand aus 200 Trades. Wenn 150 verlieren Trades und nur 50 gewinnende Trades sind, ist offensichtlich Ihr Gewinn-Verlust-Verhältnis 25:75. Aber das ist nicht genug, um festzustellen, ob ein System gut oder schlecht ist. Verstehen Sie, dass, wenn der Durchschnitt Ihrer Gewinne waren, zum Beispiel 2000 und der Durchschnitt Ihrer Verluste 500 waren, sind Sie immer noch am Anfang ((502152000) - (150215500) 25.000). 3. Erwartung Ein Erwartungshorizont ist vielleicht eine der leistungsfähigsten Statistiken, die Sie haben können, weil es eine Möglichkeit ist, die Leistung eines Systems zu quantifizieren, das unabhängig von der Größe des Handelsschwimmers ist. Kurz gesagt, es produziert die erwartete Dollar-Rendite für jeden Dollar riskiert durch das Handelssystem. Dies ist anders als die Lohn-Risiko-Verhältnis und durchschnittliche Gewinne zu Verluste, die wir oben beschrieben, indem sie eine Rückkehr in Dollar-Konditionen für jeden Dollar, die Sie riskieren. Wenn Ihr System hat eine Erwartung von 0,75, im Durchschnitt würden Sie erwarten, dass 0,75-fache der Menge, die Sie riskiert in den Handel zu machen. Wenn Sie 1 riskieren, dann würden Sie erwarten, im Durchschnitt, 0,75 für jeden Handel, den Sie nehmen, zu machen. Als Leitfaden, wenn Sie die Erwartung von 0,60 erreichen können, fahren Sie in die richtige Richtung. (Sehen Sie mehr auf Erwartung hier: vantagepointtradingarchives6100) 4. Maximale aufeinander folgende Verluste Schauen Sie zurück durch Ihre Testergebnisse, um zu sehen, statistisch, wieviele Verluste in einer Reihe Ihr System dauerte, während noch rentabel ist. Dies ist wichtig, um im Voraus wissen, da diese Statistik geben Ihnen Vertrauen während der niedrigen Zeiten, wenn es sich anfühlt, wie Sie in das Handtuch werfen sollte. Zum Beispiel, stellen Sie sich vor, Sie wurden mit fünf oder sechs Verluste in Folge getroffen. Ohne zu wissen, Ihre maximale aufeinander folgende Verluste, könnten Sie denken, Ihr System isn8217t funktioniert. Dies ist, wo die meisten naiven Händler schief gehen. Die Wahrheit ist bekannt, basierend auf den historischen Daten, kann Ihr System tatsächlich 10 Verluste und noch profitabel. 5. Maximum Drawdown Der maximale Drawdown ist der schlechteste Zeitraum von 8216peak to valley8217 Leistung Ihres Systems, unabhängig davon, ob der Drawdown bestand aus aufeinander folgenden Monaten der negativen Leistung. Diese Statistik wird automatisch berechnet, so es8217s nur eine Frage der Frage sich: bin ich bequem mit dieser Größe Verlust Wenn nicht, müssen Sie mehr System tweaking tun, um es auf ein Niveau, das Sie mit leben können. Wieder kommt alles auf das Risiko-Risiko-Verhältnis zurück. In der Regel desto mehr Risiko nehmen Sie, desto größer die Belohnung. Ich habe ein System in der Vergangenheit gehandelt, die 140 p. a. Nun, das klingt großartig, aber das besondere System hatte einen maximalen Drawdown von 80. Könnten Sie ein System, wo es wahrscheinlich, dass Sie verlieren 80 von all Ihrem Kapital mindestens einmal beim Trading Könnten Sie Magen, dass It8217s wichtig, dass Sie handeln ein System you8217re komfortabel mit . 6. Anzahl der Trades Dann gibt8217s die Anzahl der Trades ein System gibt im Laufe eines Jahres. Ich finde dies eine unschätzbare, aber selten gesprochen, Statistik. Ihr Handelssystem sollte nicht zu viele oder zu wenig Trades geben. Die Anzahl der Trades, die ein Handelssystem gibt, sollte ungefähr die gleiche sein wie die, die realistisch genommen werden kann. Die beiden Seiten der Münze sind gleichermaßen gefährlich. Wenn ein System zu viele Trades gibt, werden Sie gezwungen, zwischen den Signalen zu wählen, womit das System mehrdeutig wird. Mit Mehrdeutigkeit kommt die menschliche Diskretion und dies hat oft nachteilige Auswirkungen auf die Performance des Handelssystems. Auf der anderen Seite, wenn ein System zu wenig Trades, wird Ihr Handelskapital nicht vollständig genutzt werden und Sie können nicht in vollem Umfang nutzen die verfügbaren Handelsmöglichkeiten. Also, wie Sie die optimale Anzahl von Trades für ein Handelssystem zu berechnen Dies geschieht mit der Berechnung 8216opportunity8217. Opportunity hilft, Ihre optimale Chance für ein Handelssystem zu bestimmen. 7. Rentabilität Die Rentabilität ist einfach die Kapitalrendite über eine Jahresperiode. Let8217s stumpf sein. We8217re alle in diesem, um Geld zu verdienen. Am Ende des Tages ist die Rentabilität wirklich der wichtigste Maßstab für die Messung Ihres Handelssystems. Aber, während es wichtig ist, muss es mit den anderen sechs Maßnahmen ausgeglichen werden, die ich gerade diskutiert habe. Entdecken Sie, wie Entwerfen von Handelssystemen, die Arbeit Besuchen David Jenyns8217 Website ultimate-trading-Systeme Artikel Quelle: EzineArticles7-Metriken-to-Analyze-Your-Trading-Systemampid2104336